Dolar AS Datar karena Pasar Tetap Tenang Setelah Rilis IHK yang Berantakan

• Dolar AS diperdagangkan datar pada Kamis ini setelah rilis IHK AS.
• Pasar agak kesulitan dengan Klaim Pengangguran yang terdistorsi karena badai yang lewat.
• Indeks Dolar AS diperdagangkan di atas 102,50 dan mencari support untuk saat ini.

Rally Dolar AS (USD) terhenti untuk saat ini setelah rilis data Indeks Harga Konsumen (IHK) dan Klaim Pengangguran mingguan AS. Poin utama adalah bahwa semua komponen IHK lebih tinggi dari yang diprakirakan, dan menghentikan lintasan disinflasi untuk saat ini. Algoritma mengirim Greenback ke mana-mana dalam detik-detik pertama setelah IHK dan Klaim Pengangguran dirilis, karena data Klaim yang lebih tinggi dilihat oleh algo sebagai faktor negatif untuk Dolar AS, sementara angka itu di luar konteks karena badai yang melanda negara bagian selatan di AS.

Kalender ekonomi Federal Reserve berikutnya adalah Presiden Bank of New York John Williams dan Gubernur Federal Reserve Lisa Cook. Komentar apa pun dari mereka mungkin akan memandu pasar sedikit lebih jauh dari kenaikan kecil dalam rilis data inflasi AS ini. Maju cepat ke hari Jumat, lalu pasar akan menghadapi Indeks Harga Produsen dan data pendahuluan University of Michigan untuk bulan September.

Intisari Penggerak Pasar Harian: Para Pejabat The Fed akan Memandu

• Imbal hasil Treasury AS menguat dan melampaui suku bunga negara lain, yang berarti perbedaan suku bunga kembali melebar antara AS dan beberapa negara lain. Hal ini mendukung penguatan Dolar AS secara keseluruhan.
• Pada pukul 12:30 GMT (12:30 WIB), volatilitas meningkat karena data berikut:
  • Data Indeks Harga Konsumen AS untuk bulan September
    • Inflasi inti bulanan tumbuh 0,3%, tidak berubah dari bulan Agustus.
    • Sejalan dengan inflasi inti, inflasi umum bulanan menunjukkan angka yang sama seperti bulan Agustus di 0,2%.
    • Inflasi inti tahunan naik ke 3,3%, dari 3,2%. Komponen Umum Tahunan adalah satu-satunya yang tetap dalam disinflasi di 2,4%, dari 2,5%.
  • Klaim Pengangguran Awal melonjak lebih tinggi ke 258.000, dari 225.000 minggu sebelumnya. Alasan utamanya tampaknya adalah badai yang menghantam sebagian besar wilayah AS.
• Pada pukul 13:15 GMT (20:15 WIB), Gubernur Federal Reserve Lisa Cook akan berpidato mengenai kewirausahaan dan inovasi di Women for Women Summit yang diselenggarakan oleh College of Charleston School of Business di Charleston, South Carolina. Sikap Cook dianggap agak dovish terhadap kebijakan.
• Pada pukul 15:00 GMT (22:00 WIB), Presiden Federal Reserve Bank of New York, John Williams, memberikan pidato utama pada acara yang diselenggarakan oleh Binghamton University di New York. Williams dianggap netral dalam hal sikap kebijakan.
• Ekuitas Eropa dan AS tidak senang dengan data inflasi AS. Indeks Eropa mengalami sedikit penurunan sementara saham-saham AS terus turun pada hari ini.
• CME The Fedwatch Tool menunjukkan peluang 80,1% untuk penurunan suku bunga sebesar 25 bp pada pertemuan The Fed berikutnya pada 7 November, sementara 19,9% memprakirakan tidak ada penurunan suku bunga. Peluang penurunan suku bunga sebesar 50 bp telah sepenuhnya diperhitungkan saat ini.
• Imbal hasil Treasury AS bertenor 10 tahun diperdagangkan pada 4,06%, dekat tertinggi hampir dua bulan saat ini.

Analisis Teknis Indeks Dolar AS: Rates Kembali menjadi Pendorong Utama

Indeks Dolar AS (DXY) tidak mengenal batas dan kembali menguat pada hari Kamis menjelang rilis IHK AS. Dengan kenaikan suku bunga AS, seharusnya menjadi jelas bahwa pasar mulai menaruh kepercayaan yang lebih rendah pada The Fed yang berada dalam siklus penurunan suku bunga. Meningkatnya level-level dan kemungkinan tidak adanya penurunan suku bunga yang lebih besar lagi tahun ini dapat berarti rally Greenback menjelang pemilu AS.

Level psikologis 103,00 adalah level pertama yang harus ditembus pada sisi atas. Lebih jauh ke atas, grafik mengidentifikasi 103,18 sebagai level resistance terakhir untuk minggu ini. Begitu berada di atas sana, area yang sangat berombak muncul, dengan Simple Moving Average (SMA) 100-hari di 103,28, SMA 200-hari di 103,77, dan level penting 103,99-104,00 yang berperan.

Pada sisi negatifnya, SMA 55 hari di 101,94 adalah garis pertahanan pertama, didukung oleh level putaran 102,00 dan 101,90 sebagai support untuk menangkap tekanan bearish dan memicu pemantulan. Jika level tersebut tidak berhasil, 100,62 juga bertindak sebagai support. Lebih jauh ke bawah, pengujian level terendah tahun ini di 100,16 akan terjadi sebelum terjadinya penurunan lebih jauh. Terakhir, dan itu berarti melepaskan level besar 100,00, level terendah 14 Juli 2023 di 99,58 mulai berlaku.

Indeks Dolar AS: Grafik Harian